Freddie Mac, el inversionista hipotecario autorizado por el gobierno federal, agrega las tasas de alrededor de 80 prestamistas en todo el país para obtener las tasas hipotecarias promedio nacionales semanales. Utiliza tasas para prestatarios de alta calidad con calificaciones crediticias sólidas y grandes pagos iniciales. Debido a los criterios, estas tasas no están disponibles para todos los prestatarios.
La encuesta se basa en hipotecas para la compra de viviendas, lo que significa que las tasas de refinanciamiento pueden ser más altas. El ajuste de precio para las transacciones de refinanciamiento que entró en vigor en diciembre aumenta el costo. El ajuste, que se aplica a todos los refinanciamientos de Fannie Mae y Freddie Mac, es del 0,5 por ciento del monto del préstamo. Eso equivale a $ 1,500 con un préstamo de $ 300,000.
El promedio de tasa fija de 15 años subió hasta el 2,40 por ciento con un promedio de 0,7 puntos. Fue 2,38 por ciento hace una semana y 3,06 por ciento hace un año. El promedio de la tasa ajustable de cinco años creció a 2,79 por ciento con un promedio de 0,3 puntos. Fue 2,77 por ciento hace una semana y 3,11 por ciento hace un año.
“Las tasas hipotecarias volvieron a subir esta semana, continuando su ascenso hasta alcanzar sus niveles más altos en un año”, dijo Matthew Speakman, economista de Zillow. “Es probable que se mantenga la presión al alza sobre las tasas hipotecarias, ya que el aumento de la actividad económica y la inflación más pronunciada tienden a impulsar las tasas al alza. Otro factor que impulsó los aumentos de esta semana fue la implementación de una nueva política de la Agencia Federal de Financiamiento de la Vivienda. La política pone un límite a cómo [big] la parte de la cartera de Fannie Mae y Freddie Mac que pueden comprender los préstamos asociados con propiedades de inversión o segundas residencias. Los prestamistas que tenían una mayor proporción de esos préstamos tuvieron que aumentar rápidamente las tasas asociadas con ellos para disminuir sus proporciones “.
La Reserva Federal concluyó su reunión el miércoles, dejando intacta su tasa de referencia. El presidente de la Fed, Jerome H. Powell, dijo después de la reunión que la Fed necesitaría ver un crecimiento constante y sostenido de los precios y una fuerte caída del desempleo antes de discutir los cambios en las tasas de interés o sus compras mensuales de bonos.
Aunque la Reserva Federal no establece las tasas hipotecarias, sus políticas pueden influir en ellas. Desde principios de la pandemia, la Fed ha estado comprando bonos por valor de 120.000 millones de dólares cada mes, lo que ha mantenido bajas las tasas hipotecarias.
“La declaración de hoy no indicó ningún cambio en los planes de la Fed de continuar comprando $ 120 mil millones por mes de bonos del Tesoro a largo plazo y [mortgage-backed securities]”, Dijo Mike Fratantoni, economista jefe de la Asociación de Banqueros Hipotecarios. “Sin embargo, esperamos que la economía haga un progreso sustancial adicional para fines de este año, lo que probablemente signifique el potencial para el comienzo, o al menos el anuncio, de una reducción de estos [qualitative-easing] compras “.
En 2013, cuando el entonces presidente de la Fed, Ben Bernanke, anunció que el banco central reduciría gradualmente su programa de compra de bonos, la “rabieta de la puesta a punto” resultante hizo que las tasas hipotecarias se dispararan.
Aunque las tasas están algo controladas por el programa de compra de bonos de la Fed, el aumento de los rendimientos de los bonos a largo plazo les ha estado presionando al alza últimamente. El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años se ha disparado. Subió a un máximo de 13 meses de 1,64 por ciento el viernes y se ha mantenido por encima del 1,6 por ciento desde entonces.
“Las señales económicas apuntan hacia un regreso a la normalidad después de la pandemia, un desarrollo bienvenido a medida que se acerca la primavera”, dijo George Ratiu, economista senior de Realtor.com. “Sin embargo, las buenas noticias para la economía también significan que muchos inversores se alejan de los bonos, lo que se traduce en tasas más altas que probablemente se mantendrán durante el resto de 2021. Aunque esperamos que las tasas sigan siendo favorables, especialmente a la luz de las tendencias históricas , el movimiento alcista está limitando los presupuestos de muchos compradores y recortando su capacidad para calificar para viviendas más caras “.
Bankrate.com, que publica un índice semanal de tendencias de las tasas hipotecarias, encontró que los expertos encuestados estaban divididos casi en partes iguales sobre hacia dónde se dirigían las tasas en la próxima semana. Aproximadamente un tercio dijo que subirían, otro tercio dijo que bajarían y otro tercio dijo que permanecerían más o menos igual.
Ken H. Johnson, economista de bienes raíces de la Florida Atlantic University, dijo que espera que las tasas se mantengan sin cambios la semana que viene.
“Muchos bancos centrales de todo el mundo están reconociendo oportunidades de arbitraje y comprando bonos del Tesoro de Estados Unidos a 10 años para cubrir sus posiciones de endeudamiento local a tasas mucho más bajas”, dijo. “Esta demanda inesperada de deuda estadounidense está poniendo un techo temporal a los rendimientos de los bonos del Tesoro estadounidense a 10 años ya las tasas hipotecarias estadounidenses a largo plazo. Las tasas hipotecarias a largo plazo en los EE. UU. Deberían permanecer estables hasta que disminuya la demanda de estos pagarés de los bancos centrales extranjeros “.
Mientras tanto, el aumento de las tasas frenó las refinanciaciones, lo que provocó una caída en las solicitudes de hipotecas la semana pasada. Según los últimos datos de la Asociación de Banqueros Hipotecarios, el índice compuesto del mercado, una medida del volumen total de solicitudes de préstamos, disminuyó un 2,2 por ciento con respecto a la semana anterior. Aunque el índice de compras creció un 2 por ciento con respecto a la semana anterior, el índice de refinanciamiento cayó un 4 por ciento. La participación de refinanciamiento de la actividad hipotecaria representó el 62,9 por ciento de las solicitudes.
“El mercado inmobiliario de primavera ha tenido un buen comienzo, con la demanda de los compradores impulsada por la mejora del mercado laboral, el aumento de las perspectivas económicas y la ola actual de hogares millennials interesados en comprar su primera casa”, dijo Bob Broeksmit, presidente y director ejecutivo de MBA. “Las solicitudes de compra volvieron a aumentar la semana pasada de forma semanal y anual. Las solicitudes para refinanciar una vivienda cayeron al nivel más bajo de actividad desde septiembre pasado. Con las tasas hipotecarias que continúan subiendo desde mínimos históricos recientes, el grupo de propietarios que pueden beneficiarse de un refinanciamiento se está reduciendo “.