Merck explora la compra de Biotech Seagen

Otros pretendientes anónimos también están mirando a Seagen, un objetivo de adquisición que siempre se especula, dijeron algunas personas.

Si hay un acuerdo, sería significativo. El valor de mercado de Seagen es de alrededor de $ 30 mil millones luego de un aumento del 13% en sus acciones el viernes después de que The Wall Street Journal informara sobre las conversaciones.

Merck, con sede en Nueva Jersey, tiene un valor de mercado de casi $ 215 mil millones, sus acciones bajaron menos del 1% el viernes. La adquisición de Seagen ayudaría a reforzar su línea de medicamentos contra el cáncer, liderada por la inmunoterapia de gran éxito Keytruda, el producto más vendido de Merck con $17,200 millones en ventas el año pasado.

Seagen fue pionero en una clase de terapia contra el cáncer que funciona como un misil guiado que ataca los tumores con toxinas. Al identificar su éxito, las terapias, llamadas conjugados de fármacos de anticuerpos, pueden maximizar los beneficios del tratamiento y minimizar los efectos secundarios al no salirse del objetivo. Entre los productos de Seagen se encuentran Adcetris, que tuvo $1.400 millones en ventas el año pasado.

Seagen reportó un total de $1.6 mil millones en ventas el año pasado.

Las dos empresas tienen vínculos existentes, incluida una colaboración para desarrollar y comercializar un tratamiento contra el cáncer de mama. Según el acuerdo, Seagen y Merck han dicho que planeaban probar el tratamiento experimental en combinación con Keytruda. Merck acordó pagar $ 600 millones por adelantado a Seagen, mientras compraba cinco millones de acciones por $ 1 mil millones.

Merck también licencia uno de los medicamentos de Seagen fuera de EE. UU.

Seagen se conocía anteriormente como Seattle Genetics y tiene su sede en el estado de Washington. Su cofundador, Clay Siegall, renunció como director ejecutivo y presidente en mayo, ya que la empresa estaba investigando su conducta tras una denuncia de violencia doméstica. La compañía ha dicho que negó las acusaciones y le informó que estaba pasando por un divorcio. El director médico, Roger Dansey, ha estado actuando como director ejecutivo interino mientras la empresa busca un reemplazo.

No es raro que una empresa que ha estado entre los líderes atraiga el interés de adquisición. La competencia potencial de otros fabricantes de medicamentos podría presionar a Merck para que haga una oferta por Seagen, aunque no hay garantía de que lo haga. No se esperaba que Merck llegara a ningún acuerdo antes de la caída.

La búsqueda de Seagen por parte de Merck sigue a un acuerdo de $ 11.5 mil millones para comprar Acceleron Pharma Inc. el año pasado y la escisión de una colección de activos de crecimiento más lento, incluidos sus productos de salud para mujeres y tratamientos para el colesterol, en una nueva compañía que cotiza en bolsa.

Ese movimiento, anunciado en 2020, allanó el camino para que Merck se enfocara en áreas de crecimiento que incluyen cáncer, vacunas y salud animal. El director ejecutivo de Merck, Robert Davis, ha dicho que Merck quiere hacer acuerdos, que los analistas dicen que la compañía necesita para reforzar su cartera y su cartera, y para diversificarse más allá de Keytruda en particular.

La atención médica suele ser uno de los sectores más activos cuando se trata de hacer negocios. Pero los volúmenes de transacciones en el sector en lo que va del año son aproximadamente la mitad de lo que fueron en 2021, impulsados ​​por la caída de los precios de las acciones, las elevadas valoraciones de los objetivos y el mayor riesgo de escrutinio antimonopolio.

Aproximadamente $160 mil millones en acuerdos de atención médica se han anunciado en lo que va del año, en comparación con alrededor de $309 mil millones en este momento el año pasado, según el proveedor de datos Dealogic. Entre los más grandes estaba Pfizer Inc.

acuerdo para comprar el resto de Biohaven Pharmaceutical Holding Co.

por aproximadamente $ 11.6 mil millones en mayo.

Varios grandes fabricantes de medicamentos que enfrentan pérdidas de ingresos por el envejecimiento de las patentes están contemplando fusiones como una forma de compensar esas caídas. Los ejecutivos de Pfizer han dicho que quieren encontrar $25 mil millones en ingresos adicionales de acuerdos para 2030.

Kenneth Frazier, CEO de Merck desde hace mucho tiempo, se retiró hace aproximadamente un año después de aproximadamente una década en el cargo. Fue reemplazado por el Sr. Davis, quien había sido director financiero desde 2014. Los analistas esperaban que una de las prioridades del Sr. Davis fuera hacer tratos, dado que la protección de patente para Keytruda expirará en 2028.

—Jonathan D. Rockoff contribuyó a este artículo.

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